Finam

3 770 подписчиков

Свежие комментарии

  • Виктор Шиховцев
    Знакомая песня. Затем следует утверждение, что цена ниже себестоимости и нужно повысить тариф.Россия на 2-м мес...
  • Владимир Самойленко
    хорошо шо я не клиент билайна.Ренат Насретдинов...
  • Alex Немо
    Распил средств и уничтожение алюминиевого гиганта продолжается ускоренными темпами..В наблюдательном ...

Акции "Роснефти" интересны для покупки с целью 745 рублей за акцию

Акции "Роснефти" интересны для покупки с целью 745 рублей за акцию

Акции "Роснефти" интересны для покупки с целью 745 рублей за акцию

"Роснефть" представила результаты по МСФО за 1К 2021. Показатели чуть хуже нашего прогноза.

В 1К 2021 выручка от реализации и доход от ассоциированных организаций и совместных предприятий cоставили 1 737 млрд руб. (наш прогноз - 1 791 млрд руб.). Выручка снизилась к уровню предыдущего года на 1,2% в связи с сокращением объемов реализации нефти (-32,9% к уровню 1К 2020) и нефтепродуктов (-14,5% к уровню 1К 2020) вследствие снижения спроса на мировом рынке из-за пандемии COVID-19 и сокращения объемов добычи в рамках исполнения Соглашения ОПЕК+, действующего с мая 2020 г. Снижение объемов реализации было компенсировано ростом цен на нефть в 2021 г. (+23,3% к уровню 1К 2020).

В 1К 2021 показатель EBITDA составил 445 млрд руб. (наш прогноз - 459 млрд руб.). Увеличение показателя EBITDA по отношению к уровню 1К 2020 связано преимущественно с ростом цен и положительным эффектом "обратного акциза".

Чистая прибыль составила 149 млрд руб (наш прогноз - 140 млрд руб.). Существенный рост чистой прибыли относительно 1К 2020 связан с увеличением операционной прибыли, сокращением финансовых расходов, а также снижением отрицательного эффекта неденежных факторов.

Мы подтверждаем рекомендацию "Покупать" по обыкновенным акциям "Роснефти" с целевой ценой на уровне 745 руб. за акцию.

 

Ссылка на первоисточник

Картина дня

наверх