Finam

3 775 подписчиков

Свежие комментарии

  • галина
    То тарелками пугают, дескать подлые летают. Хватит нас пугать.Пандемия COVID-19...
  • ВЛАДИСЛАВ
    От дохлого осла уши хохлам.Киев готов вести ...
  • Олег Козырев
    Ну данные Левады можно рассматривать как качество китайских батареек. Да впрочем и статья интересна с точки зрения по...Любить Россию и у...

Результаты "Полюса" оказались ожидаемыми

Результаты "Полюса" оказались ожидаемыми

Результаты "Полюса" оказались ожидаемыми

"Полюс" отчитался о высоком уровне EBITDA во 2К20 (на 2% выше консенсус-прогноза и оценок АТОНа) в результате сильного подорожания золота.

Тем не менее, результаты оказались ожидаемыми, и мы считаем их НЕЙТРАЛЬНЫМИ. Цена на золото остается основным фактором роста для "Полюса" - мы ожидаем выхода цен на отметку $2 200 за унцию к концу 2020.

Таким образом, мы сохраняем наш рейтинг ВЫШЕ РЫНКА по "Полюсу", хотя компания оценивается не дешево, торгуясь с консенсус-мультипликатором EV/EBITDA 2021П 8.1x против 7.2x у "Полиметалла" и 7.7x у крупных международных золотодобывающих компаний.

 

Ссылка на первоисточник

Картина дня

наверх